Orlen przejmuje pełną kontrolę nad Grupą Azoty Polyolefins. Koncern nie tylko wykupi wszystkie akcje spółki, ale też przeznaczy na jej restrukturyzację 1,35 mld zł, a cała operacja ma zostać domknięta w 2026 roku.
Orlen przejmuje pełną kontrolę nad Grupą Azoty Polyolefins
Obecnie Orlen posiada 17,3 proc. udziałów w GAP. Po domknięciu umowy przejmie pozostałe akcje, a także wesprze spółkę finansowo, umożliwiając realizację kluczowych działań naprawczych.
Finalizacja przedsięwzięcia uzależniona jest jednak od spełnienia szeregu warunków. Należą do nich m.in. przeprowadzenie postępowania układowego, zawarcie porozumień z wierzycielami, rozliczenie kontraktu wykonawczego EPC oraz uzyskanie wymaganych zgód administracyjnych.
W ramach ustaleń przewidziano także mechanizm tzw. earn-out, czyli dodatkowych płatności dla wierzycieli zaangażowanych w restrukturyzację GAP. Środki te będą wypłacane po odzyskaniu przez Orlen zainwestowanego kapitału i mogą być rozłożone nawet na 12 lat.
Zarząd oraz rada nadzorcza Orlenu wyraziły zgodę na realizację przedsięwzięcia 26 marca, a jego warunki zostały zaakceptowane również przez zarząd Grupy Azoty Polyolefins.
Umowa obejmuje także porozumienie między GAP a Hyundai Engineering Co. (HEC), dotyczące wzajemnych roszczeń związanych z projektem Polimery Police. Projekt był realizowany w oparciu o kontrakt EPC zawarty w 2019 roku. Po spełnieniu warunków transakcji umowa zostanie uznana za zakończoną z dniem 1 września 2025 roku.
– Rozwiązanie kwestii Projektu Polimery Police to dla Grupy Azoty punkt zwrotny oraz rozwiązanie pierwszego z najistotniejszych problemów inwestycyjnych i finansowych. Przekazując projekt w ręce partnera o silnych kompetencjach w obszarze downstreamu petrochemicznego, uwalniamy organizację od części długu, który ogranicza naszą elastyczność operacyjną – powiedział cytowany w komunikacie prasowym prezes Grupy Azoty Marcin Celejewski.
Podkreślił, że transakcja jest "katalizatorem realizacji nowej strategii grupy, czyli koncentracji na fundamencie nawozowym oraz maksymalizacji synergii wewnątrz grupy".
– Przed nami jeszcze jeden krok milowy, który pozwoli nam przejść od defensywnego zarządzania zadłużeniem do aktywnej budowy wartości grupy – dodał.
Zobacz także
Porozumienie z Hyundai Engineering Co. w sprawie Polimery Police
Zgodnie z ustaleniami, zobowiązania wobec Hyundai Engineering Co. (HEC) w wysokości 118 mln zł zostaną pokryte ze środków zapewnionych przez Orlen, a płatność będzie możliwa dopiero po zakończeniu całej transakcji.
GAP zachowa także 107,5 mln euro od ubezpieczyciela Liberty Mutual oraz inne środki wynikające z kontraktu, przy jednoczesnym wzajemnym zrzeczeniu się roszczeń między stronami, także tych objętych postępowaniami arbitrażowymi.
Jak wskazano w komunikatach, dzięki temu procesowi wszystkie zobowiązania i wierzytelności zostaną rozliczone zgodnie z przyjętym układem oraz dodatkowymi porozumieniami. W efekcie spółki z Grupy Azoty odzyskają należności w wysokości 53,9 mln zł.
Współpraca Orlen–Grupa Azoty po finalizacji przejęcia
Po finalizacji przedsięwzięcia spółki z Grupy Azoty będą kontynuować współpracę z GAP na zasadach rynkowych. Przychody będą pochodziły głównie z dostaw mediów i usług oraz dzierżawy infrastruktury portowej.
Proces sprzedaży pozostaje ściśle powiązany z postępowaniem układowym w GAP, które trwa od 28 listopada 2025 roku. W marcu wierzyciele zaakceptowali układ, a następnie wniosek o jego zatwierdzenie trafił do sądu. Jak podkreślono, pozytywne głosowanie otworzyło drogę do wejścia inwestora strategicznego i pozwoliło uniknąć upadłości.
Prezes GAP, Małgorzata Królak, zaznaczyła, że obecnie kluczowe jest uprawomocnienie układu przez sąd. Jej zdaniem pozwoli to zapewnić stabilność finansową, bezpieczeństwo miejsc pracy oraz dalszy rozwój projektu.
Dodatkowo Grupa Azoty poinformowała o przedłużeniu porozumień z instytucjami finansującymi do 30 kwietnia 2026 roku.
Źródło: Money.pl
Nie przegap żadnej ważnej wiadomości i obserwuj nas w Google News!